日前，紫金礦業(yè)與加拿大鋰鹽公司Neo Lithium達(dá)成要約收購協(xié)議，紫金礦業(yè)擬以每股6.50加元收購Neo Lithium所有流通股，總對價約9.6億加元（約合49.6億人民幣）。據(jù)了解，該鋰鹽公司核心資產(chǎn)是位于阿根廷的“3Q”鋰鹵水項目，項目中包含的鹽湖，是目前全球品位第三高的鹽湖鹵水提鋰項目，規(guī)模也能排到第七，在Neo Lithium做出了一系列工藝調(diào)整后，該鹽湖已能生產(chǎn)出純度為99.89%的電池級碳酸鋰。

值得注意的是，這筆交易或讓寧德時代成為最大贏家，寧德時代早在去年9月份就已經(jīng)以4400萬元人民幣的價格收購Neo Lithium 8%的股份，并成為其第三大股東。一年多以來，該公司股價較其收購成本漲幅已超5倍，紫金礦業(yè)收購價較寧德時代收購成本更是“貴了”673.8%。

紫金礦業(yè)50億進軍鋰業(yè)

加拿大鋰鹽公司Neo Lithium10月9日披露公告顯示，紫金礦業(yè)已同意以每股6.50加元收購Neo Lithium所有流通股，總對價約9.6億加元（約合49.6億人民幣），此次交易價格較Neo Lithium 20日均價溢價約36%，較周五收盤價5.49加元溢價也超過了18%。

該公司最引人矚目的資產(chǎn)是位于阿根廷的Tres Quebradas 項目，也稱為“3Q”項目，Neo Lithium 全資擁有3Q鹽湖的開采權(quán)。該項目位于南美洲“鋰三角”的南端，占地3500N0公頃。而該鹽湖是目前全球品位第三高的鹽湖鹵水提鋰項目，鎂鋰比僅有 1.7，資源優(yōu)勢明顯。

今年六月份，Neo Lithium就透露在3Q項目中達(dá)成了“重要里程碑”：公司采用升級后的堿法，進一步微調(diào)了結(jié)晶以及其他必要的微調(diào)，最終實現(xiàn)純度為99.891%的電池級碳酸鋰。Neo Lithium 總裁兼CEO Waldo A. Perez評論道：“無論從哪個指標(biāo)來看，3Q 都是最好的鹵水鋰項目之一。就等級而言，它在全球排名前三；就規(guī)模而言，它能排到世界第七，并仍有發(fā)掘空間；最后，就雜質(zhì)而言，它是所有已知鹽湖中雜質(zhì)最低的。這些特征將使我們能夠以非常低的資金成本開發(fā)鋰資源。”

（圖：3Q開發(fā)項目時間表）

本次達(dá)成收購協(xié)議后，Neo Lithium 總裁兼CEO Waldo A. Perez表示，“經(jīng)過一系列戰(zhàn)略磋商，我們很高興向紫金礦業(yè)的全體股東提供了這份現(xiàn)金報價……3Q項目從2015年最初發(fā)現(xiàn)到如今被確認(rèn)為世界上最大和最高品位的鋰鹵水礦床之一，短短六年內(nèi)估值達(dá)到最大化，這一過程是我們勘探團隊集體努力的結(jié)果。我們認(rèn)為現(xiàn)在是將該項目交與紫金礦業(yè)進行建設(shè)和生產(chǎn)階段的時候了。”

紫金礦業(yè)董事長陳景河表示：“Neo Lithium 在阿根廷卡塔馬卡的 3Q 鋰鹵水項目是世界上同類項目中規(guī)模最大、等級最高的項目之一。3Q項目是紫金不斷壯大的全球資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的重要補充，是紫金進軍新能源礦產(chǎn)領(lǐng)域的不錯選擇。得益于專業(yè)團隊在項目初期的努力和投入，我們有信心結(jié)合紫金雄厚的財力和礦業(yè)專業(yè)知識，將這一優(yōu)良資產(chǎn)發(fā)展成為全球領(lǐng)先的碳酸鋰生產(chǎn)礦區(qū)之一……”

公告中還表示，該交易將還需要根據(jù)安大略省的《商業(yè)公司法》的安排完成，且仍需經(jīng)過至少三分之二的股東的投票通過，同時還要獲得政府、監(jiān)管機構(gòu)、法院和證券交易所的批準(zhǔn)，包括中華人民共和國相關(guān)部門的批準(zhǔn)和加拿大投資法案的批準(zhǔn)等。如果交易被取消，紫金礦業(yè)將獲得3500萬美元，如果紫金礦業(yè)撤銷其要約，Neo Lithium也將被支付3500萬美元的終止費。

中國公司海外競相出手

近年來，不少知名的企業(yè)都開啟了全球化戰(zhàn)略，多家上市公司將并購的目光投向了海外。

根據(jù) Facts and Factors市場研究報告，全球鋰化合物市場規(guī)模和份額收入預(yù)計將從 2019年的30億美元增長到2026年的110億美元，期間年復(fù)合增長率為20%，因此，世界范圍內(nèi)的優(yōu)質(zhì)鋰礦資源成為各大企業(yè)爭奪的香餑餑。紫金礦業(yè)董事長陳景河很早就強調(diào)“中國礦業(yè)企業(yè)‘走出去’是必然的選擇。”在今年八月份，他在公開場合就曾透露 “公司將開拓布局鋰資源，未來計劃收購一些項目與礦山資產(chǎn)，并打通從上游到材料的全產(chǎn)業(yè)鏈。”

此番大手筆收購Neo Lithium，也讓寧德時代成為最大贏家。早在去年9月，寧德時代就曾通過其子公司以每股普通股0.84加元的價格，認(rèn)購超過1000萬股Neo Lithium股份，總投資約858萬加元(約合人民幣4400萬元)，占Neo Lithium總股份的8%，成為該公司的第三大股東。在一年多的時間里，Neo Lithium從收購成本的 0.84加元/股漲至如今的5.49加元/股，漲幅高達(dá)553.57%，而紫金礦業(yè)收購價較寧德時代收購成本更是“貴了”673.8%。

外媒INN對此次收購的前景也頗為看好，其研究結(jié)果認(rèn)為，預(yù)計未來十年全球鋰消費量將增加三到五倍，將對電池供應(yīng)鏈和整個鋰市場構(gòu)成巨大壓力。“隨著全球電池生產(chǎn)商繼續(xù)擴大制造業(yè)務(wù)，Neo Lithium已做好了充分的準(zhǔn)備。”

9月28日，加拿大千禧鋰業(yè)公司(Millennial Lithium)宣布，已同意接受中國鋰電巨頭寧德時代的收購，交易價格為3.768億加元(約合2.97億美元)。這一收購的背后，是寧德時代將贛鋒鋰業(yè)的交易“截胡”：寧德時代出價每股3.85加元收購千禧鋰業(yè)，超過了今年7月贛鋒鋰業(yè)每股3.6加元的報價，也比千禧鋰業(yè)在多倫多證券交易所創(chuàng)業(yè)板普通股的20天平均收盤價2.98加元高出約29%，從而擊敗贛鋒鋰業(yè)贏得了這場競購戰(zhàn)。

同時，千禧鋰業(yè)還表示，寧德時代同意替其向贛鋒鋰業(yè)支付的1000萬美元（約合人民幣6400多萬）的違約金。

贛鋒鋰業(yè)雖被截胡，但在海外并購方面年內(nèi)也有成果，6月份全資子公司贛鋒國際以1.3億美元收購荷蘭SPV公司50%的股權(quán)，并視情況為其子公司LMSA提供不超過4000萬美元的財務(wù)資助，以幫助LMSA開發(fā)建設(shè)Goulamina鋰輝石礦項目。公司將獲得Goulamina項目一期年產(chǎn)能約45.5萬噸鋰輝石精礦50%的包銷權(quán)。若公司直接提供財務(wù)資助或協(xié)助LMSA獲得第三方銀行等提供的債務(wù)資金，則可獲得剩余50%產(chǎn)能的包銷權(quán)。

我國國內(nèi)銅、鋁、鎳、鈷等多種資源儲量全球占比均小于5%，資源儲量少，但需求大的現(xiàn)狀注定只能依賴進口。尤其銅、鎳、鋰、鈷資源對外依存度超過70%，國內(nèi)礦企必須“走出去”才能掌握“自己的命運”。